家庭簡介：

　　張女士：31歲，某私營進出口外貿公司老板，健康狀況良好，離異；

　　女兒：4歲，全托幼兒園就讀；

　　理財師簡介：

　　黃振宇，中國工商銀行上海市康定路支行見習行長、“樂久久融資理財中心”副主任，負責高端客戶維護和管理工作，CFP。

　　財務現(xiàn)狀：

　　收入方面：張女士月收入3萬元，年末公司分紅7萬元，房屋月租金收入2000元；支出方面：張女士月生活費及父母親零花6000元，女兒幼兒園月開支2000元，年全家旅游費用8000元，每月還有房貸、車貸費用，另外張女士還購買了一份年保費為9200元的分紅險。

　　張女士有10萬人民幣活期存款，1萬美元定期存款。并有兩套住房：一套價值72萬元，剩30萬元貸款沒有還清，月還貸3000元，用于自��；一套價值98萬元，剩余68萬元貸款還沒還清，月還款3900元，用于出租，月租金2000元。另有轎車一輛價值18萬，貸款余額8萬元，月還貸5000元。

　　理財目標：

　　張女士希望自己能夠以盡可能高的資金回報率進行投資，為女兒籌集未來所需的100萬教育基金，從而使女兒可以接受最好的教育，有一個美好的未來；

　　也希望能夠盡早歸還貸款，進行投資方面的規(guī)劃；

　　張女士本人的養(yǎng)老金規(guī)劃。

　　理財診斷

　　據張女士的家庭資產負債和現(xiàn)金流量進行分析，其目前資產合計188萬元，負債合計106萬元，凈資產82萬元，資產負債率43.6%，處于正常范圍之內。在資產中，除去目前自用和出租的房屋170萬元為固定資產外，共有18萬元流動資產，流動資產占比為10.6%，固定資產投資比例偏高。

　　張女士目前的月收入是32000元，按照目前的生活標準，除去基本的生活開銷和房屋、汽車貸款等，月節(jié)余12100元，加上年收支情況，年節(jié)余200100元。張女士家庭生活的總開支占總收入的56.1%，其中31.3%用于償還銀行貸款，還在較合理的范圍內，22%是家庭的基本生活開支等，2%左右是保險開支，其他各項支出的比例基本較低。

　　但是，張女士雖擁有一份較為理想的事業(yè)，有一定的經濟實力，也具備承擔一定風險的能力。然而由于張女士是私營進出口外貿公司老板，外貿生意受國際市場影響較大，并不十分穩(wěn)定。同時作為單親家庭的母親，張女士還需面對女兒教育、自己養(yǎng)老等一系列問題，仍然困難不小。如不能做好家庭的財富安排，其風險要遠大于普通的三口之家。

　　理財建議

　　建立應急準備金和健全的保險規(guī)劃：

　　建議張女士用家庭3個月的開支費用作為家庭應急準備金，以備不時之需。由于張女士到目前為止只購買了一份分紅險，而沒有參加社會、商業(yè)等養(yǎng)老、醫(yī)療保險，一旦發(fā)生意外，后果不堪設想。因此建議其為自己購買一定數量的高額的低保費、高保障的意外險、定期險；以及一定數額的兩全保險和重大疾病險。其女兒年齡尚小，較易生病、受傷，因此也缺少意外、疾病等方面的保障，建議投保兒童大病險，保額不需太高，且保費較低。

　　為女兒籌措教育資金：張女士一個重要的理財目標是為其女兒籌措教育資金。根據分析和估算，理財師建議其為女兒準備100萬元的流動資產作為教育基金較好。按張女士的收入情況，加之其車貸將于次年中旬還清，因此大約4-5年時間即可積累此資金。

　　提早歸還貸款

　　車貸和自住房產由于還款期限相對較短，因此還貸對張女士來說應該不成問題。但其用于出租的房產貸款期限長達近28年，如果張女士在54歲時提前退休的話，可能會有部分貸款尚未到期還清。同時由于張女士的工作和收入具有一定的不穩(wěn)定性，且貸款利率存在上調的可能性，因此建議張女士可在收入較多時考慮提前歸還部分貸款，以減輕未來生活的壓力。

　　用穩(wěn)健投資方式準備養(yǎng)老金：

　　張女士目前的流動資產為10萬元人民幣和1萬美元，除去6.4萬元的應急準備金，還有3.6萬元人民幣和1萬美元的可投資資產，絕大部分都以活期的形式持有，收益率過低。在目前銀行存款負利率的情況下，更應進行合理規(guī)劃。另外，經過新增保費和女兒學費調整后，張女士每年可節(jié)余約19萬元左右。除了必須的應急準備金外，不需要太多的存款放在銀行。因此建議其將應急準備金投資于貨幣市場基金，在保證較強流動性的同時，提高資金的收益率。建議其資金投資比率為：股票基金31%、債券基金31%、現(xiàn)金存款和貨幣基金17%、外幣理財產品21%。采取基金定投方式，分批進入、長期持有，以有效攤薄成本，降低風險。綜合考慮張女士的實際情況，在投資時應以穩(wěn)健增值為主，兼顧資產的流動性，以備公司和家庭的不時之需。

　　主持人點評：

　　仔細分析一下張女士的家庭情況，可以發(fā)現(xiàn)理財師所提出來的各項建議其實是結合了她各個階段人生目標和理財計劃的。

　　建立應急準備金和保險規(guī)劃，是其保障家庭財務安全的一個措施，因此在短期內必須要實行，是一個短期目標。而為女兒籌措教育資金，需要張女士4-5年的時間，并不可能在短期內達成，算成中期目標也不為過。而為自己準備養(yǎng)老金，則是一個長期的過程，非一朝一夕即可完成。因此，理財師將張女士的規(guī)劃分成三個部分、依次有條理的展開，是一個清晰而非常較有操作性的規(guī)劃建議書。(金蘋蘋）