平深整合力爭(zhēng)一年完成 平安或有再融資壓力

　　9月2日，深發(fā)展就與平安銀行的重組預(yù)案召開新聞發(fā)布會(huì)。會(huì)上，深發(fā)展董事長(zhǎng)肖遂寧透露，中國(guó)平安用于認(rèn)購(gòu)深發(fā)展非公開發(fā)行股份的26.92億元，可用于收購(gòu)平安銀行剩余9.25%的小股東股權(quán)。雙方將在保持運(yùn)行穩(wěn)定的前提下，更多側(cè)重在客戶、產(chǎn)品層面的整合，發(fā)揮雙方的協(xié)同效應(yīng)，創(chuàng)造更多價(jià)值。

　　根據(jù)深發(fā)展、中國(guó)平安公告，中國(guó)平安以其所持有平安銀行90.75%股份和價(jià)值等同于9.25%平安銀行股份的現(xiàn)金約26.92億元，認(rèn)購(gòu)深發(fā)展非公開發(fā)行約16.39億股股份，交易完成36個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

　　本次非公開發(fā)行股份每股價(jià)格為定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)，即17.75元／股，平安銀行預(yù)估值約為291元。交易完成后，中國(guó)平安將合計(jì)持有深發(fā)展約52.38%。

　　深發(fā)展董事長(zhǎng)肖遂寧在9月2日的新聞發(fā)布會(huì)上表示，中國(guó)平安所出26.92億元現(xiàn)金可用于收購(gòu)平安銀行剩余9.25%的小股東股份，“如果收購(gòu)后仍有節(jié)余，將用于補(bǔ)充深發(fā)展核心資本，而在啟動(dòng)收購(gòu)之前，該部分現(xiàn)金將全部用于補(bǔ)充核心資本”。

　　機(jī)構(gòu)人士預(yù)計(jì)，收購(gòu)平安銀行剩余股權(quán)的相關(guān)事項(xiàng)將很有可能在第二次董事會(huì)中審議。在此之前，本次非公開發(fā)行將提升深發(fā)展核心資本充足率0.73個(gè)百分點(diǎn)至7.93%，鑒于仍未滿足8%的新的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，深發(fā)展還需啟動(dòng)其他方式補(bǔ)充核心資本。

　　根據(jù)監(jiān)管要求，“為保證同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的公平性，在中國(guó)平安通過(guò)認(rèn)購(gòu)新發(fā)行股份和受讓新橋所持有股份入股深發(fā)展交割完成后一年內(nèi)，深發(fā)展應(yīng)與中國(guó)平安控股的平安銀行完成整合”。

　　深發(fā)展行長(zhǎng)理查德·杰克遜認(rèn)為，兩行整合對(duì)深發(fā)展將產(chǎn)生三大益處：其一，借助中國(guó)平安的強(qiáng)大品牌效應(yīng)，深發(fā)展的業(yè)務(wù)將得到拓展和提升；其二，平安集團(tuán)龐大的客戶資源將給深發(fā)展帶來(lái)巨大的業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)；其三，深發(fā)展可依托于平安集團(tuán)強(qiáng)大的IT資源和后援系統(tǒng)，進(jìn)行系統(tǒng)升級(jí)、加強(qiáng)電子和網(wǎng)絡(luò)銀行。

　　據(jù)深發(fā)展測(cè)算，兩行整合后，深發(fā)展的分行數(shù)量將增加5個(gè)，營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)將增加70多個(gè)；通過(guò)增加資本，同時(shí)銷售網(wǎng)絡(luò)的ATM數(shù)量將顯著增加。在客戶資源方面，平安銀行的中小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)和深發(fā)展的貿(mào)易融資平臺(tái)的合并將提升中小企業(yè)融資優(yōu)勢(shì)；利用現(xiàn)有平安集團(tuán)銀保產(chǎn)品交叉銷售的模式，深發(fā)展能快速吸引客戶；同時(shí)，平安集團(tuán)有5000萬(wàn)零售客戶和200萬(wàn)中小企業(yè)客戶可作為深發(fā)展的潛在客戶。合并后，深發(fā)展信用卡業(yè)務(wù)將大大加；而合并平安銀行的現(xiàn)金管理和遠(yuǎn)程零售銀行業(yè)務(wù)后，也將增加深發(fā)展的低成本資金來(lái)源。

　　理查德表示，雙方在科技、后臺(tái)、運(yùn)營(yíng)流程方面的整合將比較復(fù)雜，其核心是銀行系統(tǒng)的整合�！吧畎l(fā)展現(xiàn)有資本金相當(dāng)充足，這將大大提升深發(fā)展的放貸能力，也將保證深發(fā)展的放貸質(zhì)量�，F(xiàn)金管理平臺(tái)的整合對(duì)零售業(yè)務(wù)、對(duì)公業(yè)務(wù)都將起到越來(lái)越重要的作用，零售業(yè)務(wù)一定是深發(fā)展未來(lái)的重點(diǎn)業(yè)務(wù)之一。”

　　擁有6家銀行整合經(jīng)驗(yàn)的理查德，對(duì)深發(fā)展的整合之路已了然于胸。他認(rèn)為，銀行的整合有三點(diǎn)非常關(guān)鍵：一是整個(gè)流程要保持穩(wěn)定，包括運(yùn)作、士氣、客戶的穩(wěn)定；二是整個(gè)過(guò)程都應(yīng)重視風(fēng)險(xiǎn)管控；三是需要有翔實(shí)的系統(tǒng)的規(guī)劃，以及充分的溝通。

　　肖遂寧強(qiáng)調(diào)，深發(fā)展與平安銀行的整合是一家上市公司與一家法人銀行之間的整合，無(wú)論是銀行監(jiān)管部門還是上市公司監(jiān)管部門，都有一套完整的防止關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)進(jìn)行關(guān)聯(lián)交易、進(jìn)行利益輸送的機(jī)制�！按送�，深發(fā)展的每一項(xiàng)業(yè)務(wù)都有防火墻，深發(fā)展與平安集團(tuán)的核心系統(tǒng)一定是分開的。深發(fā)展與平安保險(xiǎn)將充分調(diào)動(dòng)客戶資源實(shí)現(xiàn)交叉銷售，為客戶提供盡可能多的金融服務(wù)，但一定是嚴(yán)格按照監(jiān)管要求，在監(jiān)管允許范圍內(nèi)執(zhí)行有限制的業(yè)務(wù)范圍�！毙に鞂幈硎�，銀行、保險(xiǎn)在中國(guó)是分業(yè)經(jīng)營(yíng)的，深發(fā)展與平安保險(xiǎn)現(xiàn)在沒有合并，將來(lái)也不會(huì)合并，雙方只有股權(quán)關(guān)系。

　　2010-09-03 來(lái)源：上海證券報(bào) 作者：⊙記者 鄒靚 ○編輯 衡道慶

　　⊙記者 鄒靚 ○編輯 衡道慶

　　9月2日，深發(fā)展就與平安銀行的重組預(yù)案召開新聞發(fā)布會(huì)。會(huì)上，深發(fā)展董事長(zhǎng)肖遂寧透露，中國(guó)平安用于認(rèn)購(gòu)深發(fā)展非公開發(fā)行股份的26.92億元，可用于收購(gòu)平安銀行剩余9.25%的小股東股權(quán)。雙方將在保持運(yùn)行穩(wěn)定的前提下，更多側(cè)重在客戶、產(chǎn)品層面的整合，發(fā)揮雙方的協(xié)同效應(yīng)，創(chuàng)造更多價(jià)值。

　　根據(jù)深發(fā)展、中國(guó)平安公告，中國(guó)平安以其所持有平安銀行90.75%股份和價(jià)值等同于9.25%平安銀行股份的現(xiàn)金約26.92億元，認(rèn)購(gòu)深發(fā)展非公開發(fā)行約16.39億股股份，交易完成36個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

　　本次非公開發(fā)行股份每股價(jià)格為定價(jià)基準(zhǔn)日前20個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)，即17.75元／股，平安銀行預(yù)估值約為291元。交易完成后，中國(guó)平安將合計(jì)持有深發(fā)展約52.38%。

　　深發(fā)展董事長(zhǎng)肖遂寧在9月2日的新聞發(fā)布會(huì)上表示，中國(guó)平安所出26.92億元現(xiàn)金可用于收購(gòu)平安銀行剩余9.25%的小股東股份，“如果收購(gòu)后仍有節(jié)余，將用于補(bǔ)充深發(fā)展核心資本，而在啟動(dòng)收購(gòu)之前，該部分現(xiàn)金將全部用于補(bǔ)充核心資本”。

　　機(jī)構(gòu)人士預(yù)計(jì)，收購(gòu)平安銀行剩余股權(quán)的相關(guān)事項(xiàng)將很有可能在第二次董事會(huì)中審議。在此之前，本次非公開發(fā)行將提升深發(fā)展核心資本充足率0.73個(gè)百分點(diǎn)至7.93%，鑒于仍未滿足8%的新的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，深發(fā)展還需啟動(dòng)其他方式補(bǔ)充核心資本。

　　根據(jù)監(jiān)管要求，“為保證同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的公平性，在中國(guó)平安通過(guò)認(rèn)購(gòu)新發(fā)行股份和受讓新橋所持有股份入股深發(fā)展交割完成后一年內(nèi)，深發(fā)展應(yīng)與中國(guó)平安控股的平安銀行完成整合”。

　　深發(fā)展行長(zhǎng)理查德·杰克遜認(rèn)為，兩行整合對(duì)深發(fā)展將產(chǎn)生三大益處：其一，借助中國(guó)平安的強(qiáng)大品牌效應(yīng)，深發(fā)展的業(yè)務(wù)將得到拓展和提升；其二，平安集團(tuán)龐大的客戶資源將給深發(fā)展帶來(lái)巨大的業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)；其三，深發(fā)展可依托于平安集團(tuán)強(qiáng)大的IT資源和后援系統(tǒng)，進(jìn)行系統(tǒng)升級(jí)、加強(qiáng)電子和網(wǎng)絡(luò)銀行。

　　據(jù)深發(fā)展測(cè)算，兩行整合后，深發(fā)展的分行數(shù)量將增加5個(gè)，營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)將增加70多個(gè)；通過(guò)增加資本，同時(shí)銷售網(wǎng)絡(luò)的ATM數(shù)量將顯著增加。在客戶資源方面，平安銀行的中小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)和深發(fā)展的貿(mào)易融資平臺(tái)的合并將提升中小企業(yè)融資優(yōu)勢(shì)；利用現(xiàn)有平安集團(tuán)銀保產(chǎn)品交叉銷售的模式，深發(fā)展能快速吸引客戶；同時(shí)，平安集團(tuán)有5000萬(wàn)零售客戶和200萬(wàn)中小企業(yè)客戶可作為深發(fā)展的潛在客戶。合并后，深發(fā)展信用卡業(yè)務(wù)將大大加；而合并平安銀行的現(xiàn)金管理和遠(yuǎn)程零售銀行業(yè)務(wù)后，也將增加深發(fā)展的低成本資金來(lái)源。

　　理查德表示，雙方在科技、后臺(tái)、運(yùn)營(yíng)流程方面的整合將比較復(fù)雜，其核心是銀行系統(tǒng)的整合�！吧畎l(fā)展現(xiàn)有資本金相當(dāng)充足，這將大大提升深發(fā)展的放貸能力，也將保證深發(fā)展的放貸質(zhì)量�，F(xiàn)金管理平臺(tái)的整合對(duì)零售業(yè)務(wù)、對(duì)公業(yè)務(wù)都將起到越來(lái)越重要的作用，零售業(yè)務(wù)一定是深發(fā)展未來(lái)的重點(diǎn)業(yè)務(wù)之一�！�

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　　肖遂寧強(qiáng)調(diào)，深發(fā)展與平安銀行的整合是一家上市公司與一家法人銀行之間的整合，無(wú)論是銀行監(jiān)管部門還是上市公司監(jiān)管部門，都有一套完整的防止關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)進(jìn)行關(guān)聯(lián)交易、進(jìn)行利益輸送的機(jī)制�！按送猓�深發(fā)展的每一項(xiàng)業(yè)務(wù)都有防火墻，深發(fā)展與平安集團(tuán)的核心系統(tǒng)一定是分開的。深發(fā)展與平安保險(xiǎn)將充分調(diào)動(dòng)客戶資源實(shí)現(xiàn)交叉銷售，為客戶提供盡可能多的金融服務(wù)，但一定是嚴(yán)格按照監(jiān)管要求，在監(jiān)管允許范圍內(nèi)執(zhí)行有限制的業(yè)務(wù)范圍�！毙に鞂幈硎荆�銀行、保險(xiǎn)在中國(guó)是分業(yè)經(jīng)營(yíng)的，深發(fā)展與平安保險(xiǎn)現(xiàn)在沒有合并，將來(lái)也不會(huì)合并，雙方只有股權(quán)關(guān)系。記者 鄒靚